De formule
Hoe je benodigd passief inkomen berekent
Deze berekening zet het gat tussen je passieve inkomen en je uitgaven om in een kapitaalbedrag — wat er nog moet worden opgebouwd. Het is dezelfde rekenkunde als een FIRE-getal, maar dan alleen toegepast op wat nog ontbreekt.
Vermeerder je uitgaven met de veiligheidsmarge voor het doelinkomen, trek daar het huidige passieve inkomen van af voor het bedrag dat nog nodig is, en deel dat — omgerekend naar een jaarbedrag — door het opnamepercentage voor het benodigde kapitaal.
Waarom benodigd passief inkomen belangrijk is
De veiligheidsmarge weegt hier zwaarder dan elders. Passieve inkomstenstromen zijn niet contractueel gegarandeerd: dividenden worden verlaagd, huurders vertrekken, rentes dalen. Plannen op precies 100% van de uitgaven laat geen ruimte voor iets daarvan.
Het kapitaalcijfer valt vaak tegen, en dat is nuttige informatie. Elke € 100 per maand aan ontbrekend inkomen vraagt ruwweg € 30.000 aan kapitaal bij een opnamepercentage van 4%, wat verklaart waarom minder uitgeven zo vaak de snellere hefboom is.
Rekenvoorbeeld
Bij maandelijkse uitgaven van € 2.800, een veiligheidsmarge van 15% en een huidig passief inkomen van € 1.200 is het beoogde maandinkomen € 2.800 × 1,15 = € 3.220. Het nog ontbrekende bedrag is € 3.220 − € 1.200 = € 2.020 per maand, oftewel € 24.240 per jaar. Bij een opnamepercentage van 4% is daarvoor € 606.000 aan kapitaal nodig.
De uitkomst interpreteren
Pas geen opnamepercentage van 4% toe op vastgoed dat inkomen genereert. Huurrendementen worden bruto genoteerd en gedragen zich anders dan een gespreide portefeuille — gebruik in plaats daarvan het werkelijke nettorendement.
Ongeveer € 300.000 bij een opnamepercentage van 4%, of € 343.000 bij 3,5%. Die bedragen gaan uit van een gespreide portefeuille, niet van één belegging met een hoog rendement.
Voor een plan zonder enig vangnet aan inkomen is 20% of meer verdedigbaar. Behoud je het vermogen om iets bij te verdienen, of bevatten je uitgaven duidelijk schrapbare posten, dan volstaat 10–15%.