La formule
Interpreter le resultat
À cette échelle, la fiscalité dicte le plan. Retirer 100 000 € par an vous place largement dans la tranche supérieure, si bien que la répartition entre pension, assurance-vie et comptes imposables modifie sensiblement le portefeuille brut nécessaire.
Ou cela se complique. L'inflation du train de vie pendant l'accumulation. Chaque 10 000 € de dépenses annuelles supplémentaires ajoute 286 000 € à l'objectif à 3,5 %, si bien qu'un budget qui grimpe peut éloigner l'objectif plus vite qu'un portefeuille qui monte ne s'en approche.
Il n'existe pas de seuil officiel, mais le terme désigne généralement des dépenses du ménage supérieures à environ 80 000–100 000 € par an, ce qui implique un portefeuille quelque part au-dessus de 2,5 millions d'euros à des taux de retrait prudents.
Les portefeuilles plus importants impliquent souvent des retraites plus précoces et des horizons plus longs, et la règle des 4 % a été testée sur 30 ans. Les plans Fat FIRE détiennent aussi davantage d'actifs sur des comptes imposables, où le frein sur les rendements est plus élevé.
Comment calculer
Le Fat FIRE, c'est l'indépendance financière sans se priver : un budget de retraite égal ou supérieur à votre niveau de vie pendant votre vie active. La formule reste la même ; l'objectif devient simplement bien plus élevé, et la fiscalité commence à peser.
Le second résultat existe parce que les grands montants lointains sont trompeurs. Un objectif de 2,9 millions d'euros en euros d'aujourd'hui représente environ 4,1 millions d'euros dans quinze ans avec une inflation de 2,5 %, et les deux chiffres sont corrects selon la monnaie dans laquelle on compte.